美国选举后数据中心建设与AI算力投资前景 · 话题榜 · TwKit

@_FORAB

果然，民主党横扫后，伊朗裔美国人、佩洛西门徒 Yassamin Ansari，强调该党派最优先的事项，是暂停美国先进 AI 的开发，并对其进行强有力的监管。 她曾多次主张，建立严格的联邦监管，对 AI 公司要像药品一样国会立法限制，她联署支持的那项法案，对违规的 AI 企业将进行充公。

@TJ_Research

开始交易数据中心建造延后，利好大科技，利空硬件，加上老马压错注。这还合理些

@macrotradecn

今天市场的三个阶段： 一阶导：共和党跛脚鸭，民主党叫停AIDC建设； 二阶导：存量AIDC稀缺，价值重估； 三阶导： 民主党自废武功，中国赢得AI竞赛

@chenreason

为什么民主党横扫国会，先遭殃的却是AI股？ 前几天，ABC新闻和《华盛顿邮报》做过一项民调，结果相当惊人。 72%的美国人反对在自己社区新建数据中心。 其中，民主党支持者的反对比例高达81%，共和党支持者也有58%。 大家都希望AI越来越聪明，最好什么活都能替自己干。但是，你要在我家附近建一个巨型机房？ 不好意思，免谈。 这背后其实有个很现实的问题。 AI赚的钱，老百姓没分到多少，但AI消耗的电，大家却可能要一起买单。 你想想，微软、谷歌、亚马逊每年拿出几千亿美元，疯狂采购GPU、建设数据中心。 这些东西不是凭空运转的。它们需要大量电力、冷却用水，还需要扩建变电站和输电网络。 问题来了，这些基础设施的钱谁出？ MIT今年的一项研究发现，数据中心进入当地市场后，居民电价平均上涨约2.1%。 这个数字看起来不大，但对本来就被通胀折腾得够呛的美国家庭来说，已经足够让人不满了。 更让人心理不平衡的是，科技巨头有时候还能拿到政府的税收优惠。 你是全球最有钱的公司之一，跑来我们这里建机房，占用土地和水电资源，政府还给你减税？ 这笔账，老百姓越算越不对劲。 于是，一个非常有意思的政治现象出现了。 反对AI数据中心，居然开始成为美国政客争取选票的武器。 最典型的就是得克萨斯州。 大家知道，得州原本是美国AI基建最火热的地方之一。土地多、能源丰富，科技巨头都想去那里建数据中心。 结果这次选举，民主党候选人Gina Hinojosa居然击败了长期执政的共和党州长Abbott。 而她的竞选主张之一，就是暂停新的数据中心开发审批，收紧水电使用监管，取消相关税收优惠。 这还不是民主党单方面的事情。 连共和党籍的Abbott此前都已经宣布暂停部分数据中心审批，因为当地居民的反对声音实在太大。 你看，政治人物可能在很多问题上吵得不可开交，但一旦涉及老百姓的钱包，立场就开始趋同了。 更夸张的是，今年美国有10个州，把涉及数据中心的41项地方议案摆上了选票。 以前地方政府为了吸引科技巨头，恨不得送地、减税、帮忙修电网。 现在风向反过来了。 你想来建机房？可以，先问问当地居民答不答应。 以前市场想得特别简单。 微软明年还要增加资本开支，谷歌还要买更多GPU，亚马逊还要建更多机房。 所以英伟达订单继续增长，存储芯片继续涨价，服务器、电力设备一路受益。 大家都按照未来几年AI基础设施疯狂扩张的速度，给整条产业链定价。 但现在突然多了一个问题。 钱有了，芯片也订了，结果地方政府不让你建，或者要求你自己承担更多电网、供水成本。 怎么办？ 项目可能得延期，投资回报周期被拉长，原本预计明年兑现的收入，可能要后年才能兑现。 对于微软、谷歌这种现金充足的巨头，或许还能承受。 但对那些借了大量资金建设数据中心的公司来说，可就难受了。 投资人已经开始担心，有些AI公司还没等到赚大钱的那一天，先被沉重的融资成本压得喘不过气了。 如果未来地方政府再限制数据中心建设，项目一延期，利息还得继续付。 这就是华尔街最害怕的事情： AI需求明明还在增长，但其中一部分公司的现金流，可能已经撑不起市场之前预想的扩张速度。 当然，也不能说民主党赢了，AI革命就要完蛋。 毕竟懂王还有否决权，民主党也没法随便通过一项法律，就把美国的数据中心全部叫停。 有些项目大概率只是从一个州搬到另一个州，需求未必真的消失。 甚至对于已经拥有电网接入许可、稳定电力资源的数据中心来说，新项目审批越难，现有资源反而可能越值钱。 所以，AI革命的成本，到底应该由谁来承担？

@fankaishuoai

美国这一轮AI数据中心建设的浪潮，说实话就是美国整个国家再工业化的过程，共和党的中期败选，影响不了浪潮的席卷。 从发电、电网、能源网络、芯片、存储一路延伸下去，加上特斯拉未来的Optimus机器人，SpaceX领衔的商业航天产业。 以十年为期，美国的工业化，会再次领先全球。 中国能跟随，做到不被甩开，但是要超越，那是做梦。

@jiangtao0628

全美拟建AI数据中心一半或被叫停！得州、佐治亚、俄亥俄州长全线转蓝，千亿基建正撞上最强监管风暴！ 彭博社刚刚发布重磅深度分析，揭露了中期选举变局后海外AI算力基建最大的灰犀牛——民主党不仅横扫国会两院，更一举拿下全美各大关键州州长，直接掐断了无节制扩建数据中心的狂欢： • 蓝营州长集体掀起“叫停潮”：得州32年来首位民主党州长吉娜·伊诺霍萨（Gina Hinojosa）直斥开发商“推高电费、抽干水资源”，誓言全面冻结审批！俄亥俄州（阿克顿击败拉马斯瓦米）、佐治亚州（博顿斯当选）等新任州长全线将“叫停数据中心”列为核心施政纲领，全美拟建新增AI算力园区多达50%面临严格审查甚至被无限期搁置。 • 13吉瓦超级容量瞬间悬空：GLJ Research最新研判，仅得州就有高达13吉瓦（相当于1000万户家庭用电量）的数据中心规划立即暴露在风险之中；没有环境许可的项目预计推迟12-18个月，没电没证的投机项目或直接搁浅撤离。 • 算力资本开支遭冷水浇头：海外市场早盘急速计价，纳指100期货一度跳水2.2%，台积电、三星、SK海力士同步走弱；AMD、超微电脑带来的财报乐观预期被全美地方反垄断、水资源与能耗监管的铁拳当场截击。 这一连串变局传递出极其明确的信号：海外AI算力狂飙正在从“拼谁钱多买卡”全面转向“能耗、水资源、电网承载力”的社会民生瓶颈。狂热的粗放建仓被强行按下暂停键，而能够帮助数据中心极致降耗、绿电直供、以及海外被阻后加速内循环自主构建的硬核资产，迎来了最大的估值再权衡。 全美数据中心监管收紧，核心筹码紧盯这三条反向推导主线： • 数据中心绿电与节能硬科技（越卡能耗越是刚需）：金盘科技（688676，干式变压器出海与数据中心配电龙头）、思源电气（002028）、英维克（002837，液冷温控绝对龙头，解决极端散热与节水痛点） • 国内算力自主内循环确定性加强：寒武纪（688256）、海光信息（688041）、中芯国际（688981）（海外大厂算力扩建受阻、租卡受挫，百亿美金资本开支加速回流国内智算中心） • 规避海外高能耗纯投机概念：警惕缺乏实质电力合同与环评批文的纯海外AIDC运营商，资金加速流向具备真实造血能力与自备绿电闭环的工业资产 $NVDA $AMD $SMCI $688676.SH $002837.SZ #AI算力 #数据中心 #得州 #中特估 #A股 #美股

@tuolaji2024

摩根士丹利， 得州与俄亥俄换党执政，数据中心并网与审批变慢，2028 年美国容量不足的担忧强化。反过来，手里已有电力与许可的资产变成稀缺品。 民主党可能会把 ai 需求通过审批变慢而推高一个新的定价甚至是涨价，这样也能减缓 AI 支出带来的泡沫效应，反而是好事了？

@techeconomyana

暂停数据中心建设实际上是好事。你能想象谷歌 亚马逊 微软都暂停资本开支，现金流转正的大好局面吗？

@tuolaji2024

为了应对民主党对数据中心建设的干预，谷歌将在2027年和2028年投资150亿美元在马来西亚建设数据中心。 这相当于 马来西亚去年年 gdp 的 3%，在亚洲建设，成本低效率高，中国的 ai 产业链将大大降低供应成本和运输效率，这是好事啊。 美国内斗还需要一段时间自我内耗，共和党第一个背黑锅得出现了。

@ai_funss

取消Plus的5h限制 发布GPT-6.2-Astra dot开放给Plus用户 提高所有模型TPS至少达到100+ 来个28天Reset计划看看实力