財報狗（StatementDog）〈Google TPU v9延後風險與供應鏈影響〉 1、核心風險：Google（ $GOOGL）TPU v9若再延後，可能… · @QQ_Timmy · TwKit

@QQ_Timmy

財報狗（StatementDog）〈Google TPU v9延後風險與供應鏈影響〉 1、核心風險：Google（ $GOOGL）TPU v9若再延後，可能壓縮v10推出前的放量期，改變其自研晶片出貨前景，並影響Broadcom（ $AVGO）與Intel（ $INTC）的商機。 2、2028年出貨預估： 1）v9的Humufish約190萬顆、Triggerfish約40萬顆，合計230萬顆。 2）上修舊世代Zebrafish（v8t）2028年預測，反映Google可能延長使用舊世代晶片。 3、聯發科（MediaTek, http://2454.TW）： 1）第二代資料中心ASIC仍以2028年第一季量產為目標，已幾乎無再延誤空間。 2）設計問題源於Core A複雜度，修改並波及配套運算晶粒與I/O晶粒。 4、對Google：世代組合與總出貨量同等重要；舊晶片可支撐算力擴張，但效能升級時程不確定。 5、對Broadcom：模型假設v9全數由聯發科供應，v10則Merope歸Broadcom、Icefish歸聯發科；v9放量期縮短可能使供應商比重轉變提前，此分配仍屬假設。 6、對Intel：模型下修v9出貨量，EMIB載板良率進展符合預期，但若晶片設計延誤，封裝良率改善未必能轉化為預期出貨量。 7、v9能否在與v10重疊前建立規模出貨，將決定TPU擴張效益在各供應商間的分配與時點。

曝光 2227 · 评论 0 · 点赞 8 · 书签 4