这是一份美国银行，的卖方研究报告，具体是针对 $MRVL 这一次收购的： 我觉得很有意思，你会发现他们盈利预测完全没动，但是目标价从400砍到225，几乎全… · @cherryPayment · TwKit

@cherryPayment

这是一份美国银行，的卖方研究报告，具体是针对 $MRVL 这一次收购的： 我觉得很有意思，你会发现他们盈利预测完全没动，但是目标价从400砍到225，几乎全部来自倍数：33x降到20x，而且这次的PE口径扣除了股权激励费用，比常规non-GAAP更严。 但是呢，美银的EPS仍高于一致预期FY28E 7.59 vs 7.28，说明他们并不看空业务本身，换句话说原有的增长都放着 什么意思呢？ 他觉得mrvl 和 lite有的东西，还是不会改变，变的只是能不能完成收购 并且他们认为并购套利基金会做多LITE、做空MRVL来锁定价差，在交割前持续压制MRVL股价，但目前我只看到都在下跌 要注意的是，这是未来12个月的目标加，换句话说lite的目标家 就是1012.5 并且28年初完成收购，也就是说： $MRVL 159 目标价 225 $LITE 626 目标价 1012.5

曝光 788 · 评论 2 · 点赞 0 · 书签 2